Earthworm Jim 2, как и предшественник, представляет собой платформерную игру, выполненную в двухмерной графике. По сюжету Джим играет на аккордеоне для своей возлюбленной — принцессы Как-её-там, однако злодей Психоворон отвлекает Джима и похищает принцессу. Главный герой решает победить злодея и спасти принцессу.
Игрок управляет червяком Джимом, который может перемещаться по уровню, запрыгивать на различные платформы, а также обладает различными способностями. Так, Джим может использовать себ